Economic policy uncertainty and performance of the Brazilian stock market
DOI:
https://doi.org/10.12712/rpca.v18i1.60910Abstract
The objective of this research was to analyze the relationship between economic policy uncertainty and the Brazilian stock market. The research adopted a quantitative, descriptive and econometric approach. The operationalization of the study involved collecting data from the Economic Policy Uncertainty Index and Ibovespa between January 2006 and December 2022. Data analysis was carried out using autoregressive vector models. The results showed a bidirectional relationship between the variables. An increase in uncertainty resulted in a reduction in market performance, while an increase in market performance led to a decrease in uncertainty levels.
Downloads
##submission.downloads##
Pubblicato
Fascicolo
Sezione
Licenza
Os autores mantêm os direitos autorais e concedem à revista o direito de primeira publicação, com o trabalho simultaneamente licenciado sob a Creative Commons Attribution License, permitindo o compartilhamento do trabalho com reconhecimento da autoria e publicação inicial nesta revista.
A Revista usa o CC BY. Essa licença permite que outras pessoas distribuam, remixem, adaptem e desenvolvam seu trabalho, mesmo comercialmente, desde que sejam creditadas pela criação original. Essa é a licença mais flexível oferecida. Recomendado para máxima disseminação e uso de materiais licenciados.
Os autores têm autorização para assumir contratos adicionais separadamente, para distribuição não-exclusiva da versão do trabalho publicada nesta revista (ex.: publicar em repositório institucional ou como capítulo de livro), sempre com reconhecimento de autoria e publicação inicial nesta revista.
A Revista ulitiliza o DOI (Digital Object Identifier ) desde 2007 O DOI com a finalidade de autenticar cada artigo, portanto seu conteúdo digital.
